En el año 1909 se inicio el tendido del Ferrocarril que salia desde Puerto Deseado (en aquel entonces un puerto natural donde se concentraba toda la entrada y salida de mercaderias y productos ganaderos) y el Lago Nahuel Huapi. los rieles del Ferrocarril llegaron el 25 de Noviembre de 1911 al Kilometro 200, donde tiempo despues se levantaria la actual ciudad de Pico Truncado y continuaria el tendido hasta el Kilometro 283 donde, en el año 1914, se trunco la obra argumentando que por desatarse la guerra Italo - Turca no se podrías seguir destinando los fondos necesarios para continuar la obra, además el hierro se destinaría para fines bélicos y no habria materia prima para fabricar los rieles. En éste lugar hoy se encuentra la ciudad de Las Heras.

El 20 de Septiembre de 1909, la locomotora nº 163 (apodada "La Porteñita del Sur"), recorrió los primeros 2.500 Mts., luego de pasar bajo un arco de madera con flores. Finalmente el 31 de Diciembre de 1913 se puso oficialmente en funcionamiento el Ferrocarril.

La importancia que tenía el Ferrocarril queda demostrada con los siguientes datos estadísticos:

1- En un año se transportaron 343.166 cabezas de ganado al frigorífico CAP.

2- En 1943 se llevaron 4.745.120 Kg. de lana, estableciendose luego un promedio de 5.000.000 Kg. de lana anuales hasta 1955.

3- Se transportaron, tambien, minerales llegados a Las Heras, en bolsas de 50 Kg., desde chile, como Plomo, Zinc y Cobre, hasta Puerto Deseado. Entre 1949 y 1957 se transportaron 55.403.000 Kg. de éstos minerales.

4- Entre 1953 y 1963 se llevaron hasta la Estación Pico Truncado 54.989.000 Kg. de cañerias y para Gas del  Estado 6.388.000 Kg. entre 1966 y 1970.

5- Y por último material para la construcción de viviendas, ganado en pie, muebles, herraminetas, provisiones, Etc.

El último viaje del tren fué realizado el 15 de Enero de 1978 . El predio de la Estación Pico Truncado fue destruido por las llamas el 1º de Diciembre de 1996 donde, hasta ése momento, funcionaba la Casa de la Cultura.